（一）重要市場新聞
1、美股收盤漲跌不一，道指跌 0.36%，納指漲 0.78% 創曆史新高，标普 500 指數漲 0.16%。大型科技股多數上漲，META 漲超 2%，谷歌、亞馬遜、微軟漲逾 1%，英偉達、蘋果小幅上漲，特斯拉跌逾 1%；博通漲逾 4%，AMD 漲近 4%，高通漲超 2%，美光科技漲近 2%；中概股多數下跌，納斯達克中國金龍指數跌 1.44%。小鵬汽車跌超 4%，蔚來、微博跌超 3%，愛奇藝、理想汽車、騰訊音樂跌超 2%。
2、國際油價小幅上漲，美油 12 月合約漲 0.16%，報 67.49 美元 / 桶；布油明年 1 月合約漲 0.06%，報 71.04 美元 / 桶。歐洲三大股指收盤全線下跌，德國 DAX 指數跌 0.27% 報 19478.07 點，法國 CAC40 指數跌 0.61% 報 7511.11 點，英國富時 100 指數跌 0.8% 報 8219.61 點。
（二）宏觀新聞
10 月 29 日，據國務院國資委網站，國務院國資委主任在近期出版的《新型工業化》上發表署名文章表示，加快發展戰略性新興産業，下一步将堅持問題導向，對于新一代移動通信、航空航天、軌道交通、海工裝備等優勢領域，加強集群式發展，更好促進産業聚集，提高産業鏈競争力；對于新能源汽車、集成電路等具有發展基礎但未形成競争優勢的産業，加大布局力度；對于生物醫藥等産業基礎比較薄弱的領域，鼓勵運用并購重組、産業基金等多種方式，努力掌握産業核心資源和關鍵技術。
（三）機構觀點
正圓投資：海外交易風向朝着特朗普傾斜，但最終結果無論是誰，競争加劇的基調不會因此改變，相信我們也已做好相關應對措施儲備，參考美聯儲降息落地後一攬子增量政策組合拳的快速落地，相關變量塵埃落定後，政策的增量空間将進一步明确，新的舉措或有望出台，當前窗口期，保持耐心與信心。美聯儲首次降息後，在貨币政策空間的打開與美元資産回報率下行螺旋下，更多非美元資産的增量配置需求将逐步誕生，盡管存在地緣政治擾動因素，但從可承接體量與價值回報區間而言，人民币資産是必然繞不開的一環，其中，在宏觀政策集中發力、貨币寬松與利率下行的國内環境下，兼具行業成長與低估紅利屬性的新能源闆塊有望在周期反轉的基礎之上，獲得超越反轉的資金配置，由此延伸出的部分兼具紅利與成長的周期品種亦是如此。
排排網财富：在三季報披露進入尾聲，大資金入場的積極性并不高，因此比較難推動市場走強。但考慮到在政策的刺激下，投資者做多信心已經點燃，近期成交量一直維持在 2 萬億左右，并未出現明顯的縮量，說明投資者依舊充滿信心，疊加互換便利政策的支撐下，市場不乏持續性的購買力，一旦下跌，就會有資金入場托底，在此背景下，很難出現比較大的下跌行情，接下來市場大概率會延續震蕩走勢。拉長時間周期來看，年末行情要看 11 月是否會有更多财政刺激政策出台；具體投資策略上，當前市場行情呈現出較強的輪動特征，建議切勿追漲殺跌，逢低買入處于低位的績優股，然後持股待漲爲主。
富榮基金：展望後市，我們認爲電力設備闆塊中存在着結構性機會，不同細分環節的困境反轉的确定性和力度可能有所不同。由于政策本身是不可預期的，我們認爲像鐵锂正極這樣不依賴政策刺激，而是本身的基本面供需關系就可能在不遠的将來出現改善的環節，有着更好的困境反轉确定性。特别是随着新能源乘用車電池對政府及材料的要求不斷提升，行業内高端産品和中低端産品的供需格局差異正在進一步拉大的背景下。而光伏産業的改善确定性在電力設備中或許并不最優，但改善空間和彈性較大。我們建議關注電力設備闆塊，并在其中優選困境反轉确定性和彈性适配度較好的标的。
（四）行業掘金
1、據媒體報道，人形機器人及具身智能創新論壇近日在上海召開，國家地方共建人形機器人創新中心聯合行業内頭部企業和機構，共同發布全國首批人形機器人具身智能标準 ——《人形機器人分類分級應用指南》《具身智能智能化等級分級指南》。目前人形機器人的平衡、運動能力普遍達到較爲成熟的水平，制約行業進一步放量的核心因素在于訓練，特别是實現進一步能力泛化的訓練。工信部鼓勵發展人形機器人産業，2025 年被定義爲人形機器人的能力成熟之年，即通過大規模的場景部署實現訓練素材的富集并進一步反饋至機器人能力端。各地積極推動人形機器人在工業制造、醫療健康、服務業等領域應用，加速産業轉型升級，人形機器人産業高速增長，預計 2026 年我國人形機器人産業規模将突破 200 億元。概念股包括阿爾特，漢宇集團，昊志機電等。
2、據報道，從供應鏈相關人士處獲悉，目前華爲 Mate 70 系列正抓緊投産，爲 11 月上市作準備。11 月部分零部件的計劃投産數相較 Mate 60 同期增加約 50%。華爲 Mate 70 系列将首發搭載鴻蒙 HarmonyOS NEXT 正式版，基于 OpenHarmony 構建的 Harmony NEXT 系統将提升整機性能 30%、連接速度三倍，同時降低 20% 的功耗。由于華爲手機 90% 以上的零部件是國産的，華爲手機出貨量的提高有助于相關産業鏈提高經營業績。華爲三折屏手機 Mate XT 的火爆，已經爲 Mate 70 的熱銷做了預演。鑒于 Mate 70 卓越的性能和創新設計，将提升華爲 2024 年高端手機銷售量。華爲手機的成功又會帶動手機産業鏈相關上市公司新一輪發展機遇，包括屏幕、結構件、電池、應用軟件等模塊的核心供應商将受益。概念股包括碩貝德，麥捷科技，金龍機電等。
3、近日召開的 2024 年度神經外科醫師大會 CNS 2024 上，腦機接口公司 Neuralink 的創始人埃隆 · 馬斯克表示，絕大多數疾病或大腦問題，我認爲都可以通過 Neuralink 裝置來解決，費用有望降至約 5000 美元，類似于激光近視手術的成本。腦機接口是一種直接連接大腦與外部設備的技術，其中侵入式腦機接口在疾病診療市場大有可爲，非侵入式則是消費市場的主要選擇。中信證券認爲，侵入式腦機接口已位于大規模臨床試驗的臨界點，非侵入式腦機接口也在積極擁抱産業化 " 奇點 "。未來腦機接口商業化的每一步進展均能引起全球市場極大關注，提高國内賽道投資景氣度。概念股包括漢威科技，三博腦科，誠益通等。
每日經濟新聞
