必讀要聞一：華爲手機市場份額持續回升，有望重塑産業鏈格局
據行業媒體，華爲已開始儲備零部件，并計劃于 2024 年推出 P70 系列智能手機。供應鏈相關人士表示，華爲仍在增加對國産零部件的使用比例。據了解，在 Mate 60 中，國産零部件的占比超過 90%。因此預計，在 P70 系列中使用的國産零部件比例可能會更高。
據市場研究機構的數據，自華爲手機 8 月 29 日上線以來，市場份額已回升至 2021 年至今的最高值。除 Mate 系列高端機外，預計後續還将有更多款中低端手機發布，實現華爲手機的高中低全面回歸。按年度看，華爲手機 2022 年全年出貨量爲 3000 萬部，2023 年預計達到 4000 萬部，2024 年的目标出貨量有望繼續上調。中航證券表示，在全球市場下行的環境下，華爲手機銷量連續三個季度逆勢增長。新款系列整體規格實現較大升級，整體提升明顯，有望爲相關供應鏈企業帶來一定業績彈性。從而帶動消費電子産業鏈觸底反彈，可關注國産高端手機回歸背景下智能手機供應鏈的業績彈性。
必讀要聞二：這類汽車供不應求，生産企業忙擴産
天然氣重卡銷量高增，提速滲透。根據第一商用車網數據（交強險口徑，不含出口和軍車），9 月份國内燃氣重卡銷量 2.5 萬輛，自 2020 年 4 月份之後首次突破 2 萬輛大關；繼 8 月份同比增長 562% 後，9 月份實現 743% 的同比增速，同比和環比繼續擴大漲幅，單月滲透率繼續保持高位。
今年以來，重卡行業迎來大範圍回暖，特别是天然氣重卡表現搶眼。陝西省西安市某重型卡車企業項目經理周子龍表示，氣瓶資源已經開始緊缺了，已經在提前采購、儲備 10 月、11 月的氣瓶。今年，尤其是 8 月，光我們一家就需要 6000 個氣瓶。廣發證券指出，在氣價低迷、油價高企的背景下，本輪燃氣重卡需求持續節節攀升，而全産業鏈在過去幾年的行業低迷時期産能縮緊，導緻了目前供不應求的局面。天然氣重卡産業鏈核心幾個環節：氣瓶、發動機、尾氣催化劑等都是受益環節。其中，LNG 車用氣瓶臨近重新議價時期，價格和利潤率有望持續提升。
必讀要聞三：華爲全面完成 5G-A 技術性能測試，2024 年有望迎來 5G-A 時代
據 " 華爲中國 " 微信公衆号消息，在 IMT-2020 ( 5G ) 推進組的組織下，華爲已于 9 月 11 日率先完成 5G-A 全部功能測試。近日，華爲又全面完成 5G-A 技術性能測試。測試結果表明，華爲在多項 5G-A 上下行超寬帶技術上取得重大性能突破，并且首次将端到端跨層協同技術應用在 5G-A 寬帶實時交互上，在容量和時延方面實現關鍵進展。
中信證券研報指出，5G-A ( 5G-Advanced ) 是基于 5G 的演進和增強，R18 作爲 5G-A 的第一個版本有望于 2024 年上半年凍結，2024 年有望迎來 5G-A 時代。相比 5G，5.5G（即 5G-A）具備 10Gbps 體驗、全場景物聯、通信感知一體、L4 級别自動駕駛網絡和綠色 ICT 的五大特征。5.5G 有望打開 5G 行業應用，推動流量爆發，看好三大運營商、設備商及 5G 上遊元器件的發展機遇。
必讀要聞四：高通全新旗艦新品骁龍 8GEN3 将亮相，有望助力邊緣 AI 需求釋放
10 月 24 日，高通全新旗艦新品骁龍 8GEN3 将亮相，或将公布邊緣 AI 進展。高通宣稱骁龍 8Gen3 是其首款專爲生成式人工智能而設計的移動平台，也是市場上最強大和功能最齊全的移動平台。
相較雲端 AI，在邊端側進行 AI 部署在隐私性、可靠性、及時性以及個性化等方面更具優勢。同時考慮終端算力、存力以及客戶應用需求等因素，手機有望成爲 AI 大模型在終端落地的首選設備之一。華創證券認爲，邊緣 AI 在智能家居、智能工廠、智慧交通、醫療健康、城市管理、零售物流等多領域均有廣泛的應用前景，邊緣 AI 的應用有望提高社會、企業及個人的生産質量和效率，促進社會整體智能化發展。在 AI 大模型加速叠代背景下，AI 大模型平民化趨勢有望助力邊緣 AI 需求釋放。
钛小股 · 钛媒體财經研究院
2023.10.24
下載钛媒體 App，關注更多财經投資機會！
