10 月 30 日晚間，國有六大行三季報悉數出爐。
2024 年前三季度，六大行共實現營業收入約 2.67 萬億元，合計實現歸母淨利潤約 1.06 萬億元。相較于去年同期，六大行合計營收同比下降 1.19%、合計歸母淨利潤同比增長 0.79%。
以今年前三季 274 天來計算，六大行日賺約 38.67 億元。
總體來看，相比于上半年，前三季度多家大行的盈利指标增長出現恢複。
六大行中，工商銀行、建設銀行、交通銀行營收下滑，降幅分别爲 3.82%、3.30%、1.39%；歸母淨利潤則僅有交通銀行下滑，降幅 0.69%，農業銀行盈利增速最高，達到 3.38%；中國銀行、郵儲銀行亦實現營收、淨利雙增。
工商銀行仍以營收 6264.22 億元、2690.25 億元的歸母淨利潤成爲 " 最賺錢的國有大行 "。截至報告期末，工行總資産達 48.36 萬億元，同比增長 8.19%。
今年以來，一系列市場政策調整正在對銀行業産生深刻影響，LPR 年内已經曆三次下調，新一輪存量房貸調整也已于近日落地。10 月 31 日，國有六大行再發布公告，明确取消了房貸利率重定價周期最短爲一年的限制，從 11 月 1 日起，貸款人可以随時向銀行提出将重定價周期調整爲三個月或六個月（也可以保持爲一年）。
二級市場方面，今年以來銀行闆塊 " 漲勢如虹 "，截至 10 月 31 日收盤，A 股 42 家上市銀行中近半漲幅超過 30%，六大行中，農業銀行、工商銀行、交通銀行漲幅分别達到 37.06%、33.01%、30.09%。
僅交通銀行營收、淨利雙降
具體來看六大行的業績表現，農業銀行利潤增速最高。2024 年前三季度，農業銀行實現營業收入 5402.12 億元，同比增長 1.29%；歸母淨利潤 2143.72 億元，同比增加 3.38%。
除農行外，還有兩家大行實現 " 雙增 "。
郵儲銀行 2024 年前三季度實現營業收入 2603.49 億元，同比增長 0.09%；實現歸母淨利潤 758.18 億元，同比增長 0.22%。
中國銀行前三季度實現營業收入 4783.48 億元，同比增長 1.64%；實現歸母淨利潤 1757.63 億元，同比增長 0.52%。
在盈利保持增長的情況下，兩家大行營收有所承壓。
工商銀行 2024 年前三季度，實現營業收入 6264.22 億元，同比下降 3.82%；歸母淨利潤 2690.25 億元，增長 0.13%。
建設銀行前三季度實現營收收入 5690.22 億元，同比下降 3.3%；歸母淨利潤 2557.76 億元，增長 0.13%。
交通銀行則爲六大行中唯一一家 " 雙降 " 的銀行。2024 年前三季度，該行實現營業收入 1961.23 億元，同比下降 1.39%；實現歸母淨利潤 686.90 億元，同比下降 0.69%。
拆分營收結構來看，在宏觀利率下行、銀行業息差承壓的背景下，六大行中農業銀行、郵儲銀行、交通銀行的利息淨收入出現逆勢增長，分别爲 4377.96 億元、2149.47 億元、1267.96 億元，分别同比增加 0.96%、1.46%、2.15%。
非息收入方面，中國銀行、建設銀行分别同比增長 20.99%、6.82%。不過具體到手續費及傭金淨收入，各大行均出現了不同降幅。
财報數據顯示，2024 年前三季度，中國銀行、建設銀行、工商銀行、交通銀行、郵儲銀行、農業銀行分别實現手續費及傭金淨收入 606.93 億元、851.44 億元、903.23 億元、293.53 億元、207.15 億元、616.53 億元，分别同比下降 3.93%、10.29%、8.98%、13.96%、12.65%、7.65%。
對于中收下降的原因，多家大行均在财報中稱，主要是受保險行業手續費 " 報行合一 "、公募基金行業費率政策性調整等影響、代理保險和代銷基金收入減少所緻。
工商銀行财務會計部總經理劉世棟在 10 月 30 日召開的第三季度業績說明會上表示，該行對四季度非息收入的良好表現比較有信心。
其表示，" 大家現在對于資本市場的表現以及下一步的預期，應該都是持積極正面的觀點，保持比較多的熱情，權益類這塊，四季度應該仍然有比較好的表現。我們金融市場部門也會進一步加強有關債券資産的運作；從彙市的表現上來看，目前人民币的态勢也比較向好。"
兩家大行淨息差環比持平
作爲影響銀行盈利能力的重要因素，淨息差是業内普遍關注的問題之一。截至 2024 年三季度末，六大行中淨息差水平最高的仍爲郵儲銀行，達 1.89%，交通銀行則低至 1.28%。
數據顯示，截至 2024 年三季度末，郵儲銀行、建設銀行、農業銀行、工商銀行、中國銀行、交通銀行淨息差分别爲 1.89%、1.52%、1.45%、1.43%、1.41%、1.28%，分别同比下降 16、23、17、24、23、2 個基點。
不過相較于今年中報，農業銀行、工商銀行的淨息差均環比持平。
談及淨息差，農業銀行資産負債管理部副總經理汪洋在該行 10 月 30 日舉辦的業績發布會上表示，預計今年農業銀行的淨息差将保持基本穩定。
其同時指出，在資産端，考慮到 10 月份存量房貸利率調整和 LPR 的進一步下調，貸款收息率仍将面臨下行的壓力，疊加債券市場利率整體低位運行，預計資産端的收息率仍将承壓；在負債端，随着今年人民币存款利率下調、外币的負債利率上升的持續影響，負債成本的壓力将繼續得到緩解。綜合存貸款兩端利率調整的影響，大部分可以相互抵消，整體對今年的淨息差影響比較小。
" 從明年的變動來看，在金融讓利實體的宏觀政策導向下，預計農行的淨息差仍将承壓，變動的趨勢與同業基本保持一緻。" 汪洋說。
存貸款利差變化是決定銀行淨息差變化的主要因素。今年以來，在一系列市場政策調整的影響下，貸款市場報價利率和存款利率正在同步下行，這也幫助銀行降低了資金成本。
時代财經注意到，郵儲銀行在三季報中提到，該行前三季度付息負債的平均付息率爲 1.49%，同比下降 8 個基點。
信貸投放方面，個人住房貸款市場尤受市場關注。
在房地産銷售低迷、提前還貸等因素的沖擊下，自 2023 年起，國有大行的個人住房貸款呈現收縮态勢。2023 年，六大行的個人住房貸款合計減少 5568.57 億元；2024 年上半年，六大行的個人住房貸款合計減少了 3254.71 億元。
不過，上半年郵儲銀行是唯一一家實現個人住房貸款增長的大行。今年三季度，郵儲銀行的個人住房貸款餘額繼續增長。
該行在财報中稱，郵儲銀行積極響應國家關于住房貸款的各項政策與監管要求，滿足居民剛需和改善性住房需求，前三季度住房貸款增加 287.28 億元。其他大行則未在三季報中披露個人住房貸款增長數據。
本文來自微信公衆号 " 時代财經 APP"（ID：tf-app），作者：張昕迎，36 氪經授權發布。
